天能电池分拆上市正式提上日程 获上交所科创板受理

12月30日晚，天能动力国际有限公司（简称“天能动力”）发布公告，就有关分拆天能电池公司在科创板上市事项向上海证券交易所呈交正式申请，已获上海证券交易所发出的受理通知。
　　分拆上市拟募集资金约36亿人民币，扣除发行费用后将用于绿色智能制造技改项目、高能动力锂电池电芯及PACK项目、大容量高可靠性起动启停电池建设项目、大容量高可靠性起动启停电池建设项目、国家级技术中心创新能力提升项目和补充流动资金，其中补充流动资金一项拟投入的募集资金数额最高，为10亿元。
　　天能股份全称天能电池集团股份有限公司，是一家以电动车环保动力电池制造为主，集新能源汽车锂电池、汽车起动启停电池、风能太阳能储能电池的研发、生产、销售，以及城市智能微电网建设、绿色智造产业园建设等为一体的大型实业企业。
　　截至目前，天能股份已在浙、苏、皖、豫、黔五省建成十大生产基地，下属子公司30多家，是中国新能源动力电池行业领军企业。分拆公司为天能动力全资附属公司及连同其附属公司，主要从事包括铅酸电池、锂电池及其他新能源电池等研发、生产、销售。
　　天能股份主要产品为铅蓄电池以及锂离子电池。经营数据显示，自2016年至今，铅蓄电池营收占比均在95%以上。研发费用方面，2016年、2017年、2018年和2019年1到6月，天能股份研发费用分别为6.97亿、8.95亿、11.17亿、5.07亿元，研发费用占营收比例分别为3.12%、3.19%、3.11%和2.44%。
　　此次天能股份拟发行不超过11660万股，占发行后总股本比例不低于10%。财务数据显示，2019年上半年，天能股份实现营业收入207.56亿元，净利润为4.68亿元；截至今年6月30日，天能股份资产总额为179.08亿元，合并资产负债率为77.75%。2018年度，天能股份实现营业收入358.63亿元，净利润12.17亿元。
　　公告内容中指出，分拆公司积极回应国家节能减排的号召，拟通过绿色智慧制造技改专案对铅蓄电池生产线进行进一步更新反复运算，可在降低能耗，减少人工的同时增加生产效率及生产品质。高能动力锂电池电芯产业为分拆公司重点发展的产业之一，分拆公司通过高能动力锂电池电芯及PACK项目的实施，将进一步增强分拆公司在锂离子电池领域的技术实力及产业规模。
　　此外，国家级技术中心创新能力提升项目将定位于建成集先进材料和高性能材料研发、高性能部件和引领性产品研发、材料检测和产品性能测试、系统集成技术和PACK研发以及系统性能测试于一体的新能源国家级技术中心，分拆公司将通过该项目提升自身在燃料电池及下一代电池等科技创新领域的综合竞争力。
　　天能动力业务主要集中于电动自行车市场专用铅酸动力电池产品，该板块业务占据企业营收85%左右，获得雅迪、爱玛、新日、绿源等知名电动车品牌大量订单。锂电池领域营收占比则较小，拥有奇瑞、众泰、华晨、陕西通家、南京金龙等客户，2017年、2018年锂电池销售收入分别为12.23亿元和5.53亿元，占总收入比重仅分别为4.55%和1.6%，2019年上半年，锂电池业务占比仅为1.27%。
　　实际上，天能动力早在2018年就提出过分拆上市，并分别在2018年11月、2019年4月以及2019年6月发布过相关分拆于A股上市的公告。虽然当时并未明确具体在哪个市场上市，但有意思的是，2018年11月是科创板试点注册制提出，2019年4月是科创板第一批上市公司受理期间，可见天能动力一早就做好了科创板上市的准备。
　　由于科创板实行注册制，其审理过程要比主板时间更短，并且新板开市其关注度自然不低，引得众多企业跃跃欲试。天能动力如此大费周章，想必也是志在必得。