内蒙华电：蒙西机组量价齐升 乌达莱风电全面开工

申万宏源指出，随着外送机组电量改善以及电价提升下半年业绩有望进一步提升，公司煤电一体化盈利稳健，受益区域供需改善成长确定，预计2019年股息率有望高达6%，估值低于行业平均水平，维持“买入”评级。继续维持公司2019-2021年归母净利润预测分别为15.37、18.64亿元和20.33亿元，当前股价对应PE分别为12、10和9倍。